透视蚂蚁理财「金选」升级:基金代销平台的「留量」大考
2022-05-15 09:22:52 来源:未央网
文/洪偌馨
回顾过去两年,公募行业经历了一段爆发式的增长,管理规模和用户数量不断创下历史新高。购买公募基金已经成为中国居民普及度和渗透率最高的理财方式,没有之一。
基金代销市场也围绕品类、价格、服务完成了一次蜕变,品类丰富的基金货架、低至一折的交易费率、投教为主的陪伴服务……逐渐成为头部平台的标配,市场竞争的重心开始从「流量」向「留量」转换。
近日,作为国内公募基金保有量居于头部的第三方代销平台——蚂蚁基金对「金选」基金服务进行了一次全面升级。从行业视角来看,这也是在大财富管理时代,代销平台以用户为中心、以「留量」为目标的一个缩影。
相较于此前,改版后的「金选」将筛选基金的准则和过程进行了「白盒化」的展示,并对基金做了更加精细、专业的划分,也会提供持续的基金追踪、调研等内容。这与「金选」过往反复倡导的三角理念——选品、配置、长期持有,无缝贴合。
此次改版也似乎暗合了公募行业发展的趋势和监管引导的方向。
从证监会四月发布的《关于加快推进公募基金行业高质量发展的意见》中可以看到,优化投资体验、弱化「流量」思维,坚持「长期主义」……被认为是公募基金市场下一阶段的发展路线图。
1.「白盒化」选基
在基金代销市场,通过某种规则和标准帮助用户筛选基金的做法由来已久。
从招行的明星产品「五星之选」到代销平台的排名、榜单,再到蚂蚁理财「金选」,精选基金都是平台与用户接触的重要一环。毕竟,面对数千只基金产品,选择本身就带有极高的门槛,而可以「多快好省」地选品是用户最直接的诉求。
所以在早期,精选的标准大都是「黑盒」的,通常只会披露选品的基本原则和方法,比如,公布一些定量/定性的指标。用户只需要关注结果,然后下单购买即可。
但理财产品不同于普通商品,交易不是一锤子买卖,而是投资的起点。直接展示基金精选、优选、评测的结果固然可以帮助用户快速决策,但长期来看并不利于用户理财认知和用户本身的成长。
「知其然,知其所以然」,这或许也是蚂蚁理财「金选」改版的重要考量。即通过将基金筛选的标准、追踪调研的过程,以及提供服务的逻辑等进行「白盒化」的展示,最大程度地实现信息对称,进而帮助用户更好选品、合理配置以及长期持有,以提升盈利体验。
改版前:仅展示金选标识和简要基金特点;改版后:披露信息更充分和透明
刚刚尝鲜了最新版的金选交互流程,具体的变化体现在三个方面:
1、投资赛道的划分更清晰。金选基金页面按照偏股、偏债类基金分类,细分出成长、价值和科技、消费等11类基金投资赛道,并列出了相应的行业及风格特点,展示偏股基金「核心」、「卫星」分类,便于用户更合理配置基金。
2、筛选准则的呈现更明确。投资者可以更清晰理解好基金的相关指标,如偏股类基金考量3个维度,追求持有3年以上收益跑赢偏股平均水平、追求滚动一年收益跑赢赛道基准,以及保持行业占比或持仓风格的稳定。
3、指标追踪的过程更透明。会做基金追踪和调研,持续关注基金的长期盈利能力、风格稳定性等考量指标,并向用户提供指标变化、调研解读、月度复盘等内容,引导看长期。
一套专业的基金筛选体系本就极其复杂,既要有严谨的定量/定性标准和评定过程,又要结合平台的定位和用户的偏好等等。
而现在,蚂蚁财富「金选」往前又迈进了一步——将这个体系透明化,完全「打开」给用户。
这个过程并不容易。例如,过去平台只需要打上认证标签,让用户知道这是好基金即可。但现在,蚂蚁财富要告诉用户为什么它是好基金,并且对齐「好」的标准。
不管是对于平台还是用户而言,「金选」将基金筛选标准和过程「白盒化」的尝试都是一次全新的尝试与改变。
2.「金选」背后的「留量」逻辑
可以看到的是,新版「金选」在增强信息透明度的同时,用户可以接收或者需要认知的基金指标信息有了较大的扩容。因此,也有一种担忧是,过载的信息和专业的表述会让「小白」用户觉得有门槛。
对此,蚂蚁基金方面表示,会通过产品路径和页面展示的分层,递进式地满足不同用户的需求。
以用户触达基金产品的第一入口——产品详情页为例,现在一级页面会展示出基础「标签」和筛选维度,以帮助用户进行快速决策。如果需要了解更详细的信息,则可以进入二级页面,看到进一步的选品逻辑和基金追踪信息。
专业信息和投教内容的「降维」输出将是一个长期命题。对此,蚂蚁基金董事长王珺认为,互联网用户是分层的,而投资更是一件丰俭由人的事,平台需要提供给不同需求的用户以对应的信息。
尤其,伴随着公募基金的大发展,用户本身也在快速成长。从0基础的「小白」用户,到富有经验的进阶用户,如何为不同层次的理财用户提供差异化的服务,无疑也是蚂蚁基金等互联网代销平台的长线课题。
「投资是有门槛的事,需要一个学习的过程。」
王珺认为,这也是此次改版时「金选」选择把筛选基金的标准和过程打开的原因。「我们希望通过持续的透明化服务,慢慢帮助用户提高认知水平,提升盈利体验。」
提升认知、选对产品、合理配置、长期持有、盈利体感好,进而信任平台、沉淀为忠实客户。这是理财用户心智和能力渐进成长,以及代销平台得以良性发展的理想路径,无疑也是「金选」改版的底层逻辑,是「难而正确的事」。
互联网的核心理念是「顺人性」,尽可能地简化过程、直接「投喂」,优秀产品的标准是「别让用户思考」。但投资理财偏偏又是「逆人性」的,需要理性思考、忌讳追涨杀跌,推崇长期持有。
从历史数据来看,投资者的收益往往取决于三个因素:一是市场收益β,这是整个行业基础的情况;二是基金管理人或者机构管理人创造的超额收益α;三是用户的行为收益X。
从X因素看,中证偏股基金指数过去十年平均年化收益率是12.76%;任意时点买入并持有三年,正收益概率是87.84%;任意时点买入并持有三年的平均收益率是43.48%。
然而,用户交易行为上的不合理,往往容易陷入「基金赚钱基民不赚钱」的怪圈。据《权益类基金个人投资者调研白皮书》,截至2019年9月底,有超七成投资者近一年的实际收益率小于10%,有近四成的投资者是负收益,主要是因为用户行为造成不少磨损。
在互联网的「顺人性」体验和投资理财的「逆人性」逻辑中,蚂蚁基金们似乎在努力追求一种平衡,找寻一条新路。
新版「金选」的背后,是把「选品、配置、长期持有」的三角理念,融入产品服务的过程中。因为选对产品只是第一步,正确的持有姿势才是决定用户收益的关键。但相对于选品,合理配置、长期持有显然对用户的理财认知和能力有了更高的要求。
让投资者从「知其然」到「知其所以然」,把投教科普融入「金选」产品服务的过程中,这是一次尝试,也是塑造差异化基金代销服务的机会。
往深一层里说,这也是大财富管理时代,基金代销从 「流量」思维向「留量」思维转变的必经之路。
相关阅读
- (2022-05-15)透视蚂蚁理财「金选」升级:基金代销平台的「留量」大考
- (2022-05-15)这届韭菜不长个
- (2022-05-14)西班牙央行:加密资产盛行欧洲,加强监管势在必行
- (2022-05-14)大数据在金融中的过去、现在和未来
- (2022-05-14)尼日利亚:未来eNaira将成为获得政府财政援助的唯一途径
- (2022-05-14)未央今日播报:互联网金融风险的专项整治工作完成 近5000家P2P机构已全部停业
热点推荐
- (2022-05-15)透视蚂蚁理财「金选」升级:基金代销平台的「留量」大考
- (2022-05-15)这届韭菜不长个
- (2022-05-15)中国海油中联公司:构建陆上非常规勘探新格局
- (2022-05-15)委内瑞拉总统强调:石油不应成为“政治武器”!
- (2022-05-15)国际油价收于每桶110美元,OPEC和IEA接连下调石油需求预期
- (2022-05-15)28家石油公司今年前三月赚933亿美元
- (2022-05-15)新疆博湖为60位听障人士发放助听器
- (2022-05-15)合肥蜀山区一社区入选“全国最美志愿服务社区”
- (2022-05-15)广西梧州万秀区:闻“汛”而动筑牢汛期“防护墙”
- (2022-05-15)小粉笔绘出大世界
- (2022-05-15)湖北宜城启动第三十二次“全国助残日”系列活动
- (2022-05-14)牵手比利时安特卫普-布鲁日港 集兆嘉正式登陆欧盟市场
- (2022-05-14)西班牙央行:加密资产盛行欧洲,加强监管势在必行
- (2022-05-14)西南油气田国际先进技术保障管道安全
- (2022-05-14)塔里木油田高效开发再添利器 首次实现断裂带整体注水
- (2022-05-14)国际能源署下调二季度全球石油需求增长预期
- (2022-05-14)我国首例“零碳”橡胶防老剂面世
- (2022-05-14)江钻公司钻头钻具高效钻进顺北油气田古生界地层
- (2022-05-14)大数据在金融中的过去、现在和未来
- (2022-05-14)尼日利亚:未来eNaira将成为获得政府财政援助的唯一途径
- (2022-05-14)未央今日播报:互联网金融风险的专项整治工作完成 近5000家P2P机构已全部停业
- (2022-05-14)息差持续收窄,头部城商行加速发力零售业务
- (2022-05-14)理财业务格局生变
- (2022-05-14)吉林临江市兴隆街道开展防灾减灾系列宣传活动
- (2022-05-14)吉林安图农商银行夯实三项措施 提升现金服务质效
- (2022-05-14)河南唐河县:“办不成事”窗口帮群众“办成事”
- (2022-05-14)肖家边村最靓的“仔”
- (2022-05-14)山东临沂在全省技工教育“双优”工程和高技能人才培养特色载体建设工程中获佳绩
- (2022-05-14)农业转移人口市民化奖励办法发布“升级版”
- (2022-05-13)“鲟”你而来,北京海洋馆首款中华鲟数字门票上线啦
- (2022-05-13)郑在战疫 志愿同行 绒言绒语积极参与疫情防控志愿服务
- (2022-05-13)叮咚买菜:物资货源充足 增加了蔬菜、肉蛋禽等商品的备货
- (2022-05-13)比特币一度跌破2.6万美元 UST价格周三暴跌至不到0.3美元
- (2022-05-13)智融科技拟登录科创板 数千万营业收入存虚增嫌疑
- (2022-05-13)人民币汇率年内会跌破7关口吗?未来走势会如何呢?
- (2022-05-13)战略升级驱动大提速,盈康一生大健康布局初显“荷塘效应”
- (2022-05-13)露营热带动周边产业升温 市场仍是一片蓝海周边产业发展迅速
- (2022-05-13)买包必升值或是一种错觉 奢侈品流通是“一事一议”属性
- (2022-05-13)2021年 中国个人奢侈品市场规模达到近4710亿元人民币
- (2022-05-13)小修小补是城市的一道烟火气 也是生活中的一味调味料
- (2022-05-13)稳增长政策加速加码加力等 A股生态正发生积极变化
- (2022-05-13)是谁在高价收青小麦?养殖场有几万吨的饲料缺口?
- (2022-05-13)郑州中平检验所实验室投入使用 平煤神马集团持股80%
- (2022-05-13)河南省构建步行15分钟核酸“采样圈” 抓实抓细常态化督导检查
- (2022-05-13)洛阳钼业、双汇发展、*ST猛狮董秘薪酬分别为489.71万元、327.18万元、180万元
- (2022-05-13)河南前4个月 农产品出口59.8亿元增长78.2%
- (2022-05-12)集中隔离是自费还是免费?隔离津贴能补多少钱?
- (2022-05-12)2022年绿氢概念股龙头股有哪些?上海石化积极布局海上风力发电
- (2022-05-12)外来的和尚真的好念经吗?贝莱德基金水土不服两产品表现欠佳
- (2022-05-12)*ST聚龙离退市仅一步之遥 中兴华被网友调侃为“退市专业户”
- (2022-05-12)天猫超级品牌日助力法国娇兰 进军品类新赛道
- (2022-05-12)阿布扎比文化与旅游部与携程集团签署合作协议 面向全球推广阿联酋首都旅游
- (2022-05-12)年轻人“朋克养生”方式:一边熬夜吃炸鸡配可乐 一边服“小药丸”
- (2022-05-12)杭州二手房市场行情惨淡 奥体、未来科技城、申花要卖不动了
- (2022-05-12)高合汽车疑似泄露车主隐私 用户的信息安全与隐私保护该如何保证?
- (2022-05-12)环球资源消费电子(广州)展览会正式启动, 2022年12月亮相羊城
- (2022-05-12)新增全自费费用保障等 惠民保迭代升级是否仍是“香饽饽”?
- (2022-05-12)做大主营业务 蜀道装备(300540)收购深冷科技公司40%股权
- (2022-05-12)去年净利润增逾四成 青岛啤酒高端产品成盈利增长点
- (2022-05-12)新能源二手车保值率“水涨船高” 插电混动车型3年保值率为55.2%
- (2022-05-12)重庆瑜欣电子明日申购 发行价对应市盈率25倍
- (2022-05-12)餐饮旅游板块大幅反弹 金陵饭店涨停岭南控股涨逾3%
- (2022-05-11)燃气1立方多少钱?上海第二阶梯用气量为3.3元
- (2022-05-11)网易企业邮箱率先实现全面支持IPv6
- (2022-05-11)向“5.10中国品牌日”献礼 | “2022品牌强国论坛 暨中国创新品牌500强发布会”在线上举行
- (2022-05-11)致敬“5.10中国品牌日”|“2022中国创新品牌500强”重磅发布
- (2022-05-11)太原到青岛自驾7月旅游攻略来了 可坐船观光船海军博物馆
- (2022-05-11)北京限价房新规 能解决中低收入家庭的住房困难吗?
- (2022-05-11)加长林肯多少钱?隐藏式门把手整体豪华感瞬间饱满
- (2022-05-11)公募首季持仓逾6万亿 大金融仍然是保险资金的最爱
- (2022-05-11)纳斯达克半年跌近三成 微软市值蒸发1890亿美元
- (2022-05-11)用真金白银力挺股价 恒力石化累计回购3769.94万股
- (2022-05-11)2021年 深圳港海铁联运实现逆势“高位突破”
- (2022-05-11)深圳消费券刺激“小店经济” 龙华商圈环比增长20.8%
- (2022-05-11)深圳罗湖区:实时监测预警 完善防汛应急预案
- (2022-05-11)vivo携手天猫超级品牌日 以vivo X80系列尽展人文科技融汇之美
- (2022-05-11)今年以来最强暴雨袭深圳 各级三防部门进入24小时值守备战状态
- (2022-05-11)“有一种爱情,叫为你吃醋” 天地壹号这波仪式感氛围感满分
- (2022-05-11)今后大A可以独立走花路了吗?后续可以逢低关注两个方面
- (2022-05-11)陆正耀“舌尖英雄”开店6000家 预制菜界的“瑞幸咖啡”来了?
- (2022-05-11)对露营是“又爱又恨”?营地商家们也有了“成长的烦恼”
- (2022-05-11)钱塘轮滑中心亚运滑板公园通过赛事功能验收 邻居是轮滑馆
- (2022-05-11)放量回升做多热情爆发 山西焦煤(000983)被大额抛售
- (2022-05-11)造纸股成本压力加大 华泰纸业、博汇纸业等宣布涨价计划
- (2022-05-11)美股再现暴跌 博时恒生医疗保健ETF跌幅为34.28%
- (2022-05-11)李宁跨界卖咖啡?疫情之下的咖啡生意并不好做
- (2022-05-11)高层定调下政策不断加码 A股顽强收红韧性再现
- (2022-05-10)2022年消费类龙头股票有哪些?华帝股份(002035)等
- (2022-05-10)网上什么东西好卖?项链、手链、发饰、水晶等
- (2022-05-10)怎样选龙头股?须同时满足每日KDJ、每周KDJ、每月KDJ的要求
- (2022-05-10)广东国企改革概念股有哪些?岭南控股、珠江实业等
- (2022-05-10)股票短线的几个指标 RSI指标是一个相对强度指数
- (2022-05-10)港股交易规则详解 交易后第二个工作日完成结算交割
- (2022-05-10)供应链金融系统是什么?可以实现企业网银接入渠道?
- (2022-05-10)怎么看股票蜡烛图?分别代表股价的上涨和下跌
- (2022-05-10)st摘帽条件和时间是什么时候?不在证监会责令整改的期限内等
- (2022-05-10)敞口额度和授信额度有什么区别?实际应用中配额的大小不同
- (2022-05-10)怎样进行外汇交易?当你拒绝时间就等着瞧吧
- (2022-05-10)移动智能核酸采样亭上岗 最大限度避免交叉感染的风险
- (2022-05-10)海陆空铁四箭齐发 “口岸全接驳”深港跨境货车“好进快出”