银行理财产品净值波动加大 投资者需理性看待
2022-09-07 09:52:58 来源:金融投资报
8月以来,交银理财、光大理财、中银理财、招银理财等多家银行理财公司发布公告,下调部分理财产品业绩比较基准。总体来看,下调幅度10基点到40基点不等。在分析人士看来,银行下调业绩基准有利于调整投资者的收益预期。银行理财机构应采取灵活稳健的投资策略,谨慎选择投资标的,合理设置产品业绩比较基准。
部分产品业绩基准下调
据光大理财近日公告,“阳光金添利月开 4号(EW0216)产品”将于9月5日开放并进入下一投资周期,根据产品说明书约定及当前市场利率情况,自9月6日起(含)调整产品业绩比较基准至2.1-3.8%/年。此前,该产品业绩比较基准为2.3-3.8%/年。
交银理财公告显示,2022年9月7日-12月6日投资周期,“稳享固收精选3个月定开 2021001理财产 品 ” 业 绩 比 较 基 准 为2.60%-3.60%。而在此前,6月8日-9月6日,该产品业绩比较基准为2.80%-4.00%。
8月19日起,招银理财亦对发行的“招银理财招睿金鼎九个月定开 10号固定收益类理财计划”第3个投资周期业绩比较基准进行了调整,为2.90%-4.60%。相较于第2个投资周期业绩比较基准3.80%,浮动区间加大。
同时,招银理财招睿月添利(平衡)1号、2号固定收益类理财计划的业绩比较基准也进行了下调,其中,1 号 产 品 业 绩 比 较 基 准 由2.55%-3.75%调整至2.45%-3.65%;2号产品业绩比较基准由2.6%-3.8%调整至2.5%-3.7%,均在原基础下调了10个BP。
此外,中银理财也对旗下多款理财产品业绩比较基准进行了调整。如根据市场情况变化,8月9日起,“中银理财-稳富(季增益)007”产品的业绩比较基准由2.70%-4.00%(年化)调整至2.50%-3.80%(年化);8月1日起,“中银理财-稳富固收增强(9个月滚续)”产品的业绩比较基准 由 3.85%( 年 化 )调 整 至3.40%-4.40%(年化)等。
理财产品净值波动加大
今年以来,受股市波动、债市走弱等因素影响,银行理财产品净值波动加大,对各机构的投研实力和资管水平带来直接考验。
业绩比较基准由银行理财机构发行时设定,在一定程度上反映了机构对市场的信心和预判。普益标准统计数据显示,理财产品平均业绩比较基准呈持续下滑趋势。受一季度“破净”风波影响,银行理财机构在业绩比较基准上的设定偏向保守,7月较年初平均业绩比较基准下滑18bp。具体来看,今年1月,理财产品平均业绩比较基准为4.18%,而截至7月,已降至4%。
在分析人士看来,近期多家银行及理财公司下调业绩比较基准,有助于更为客观、专业地展示近期业绩比较基准的最新状况,另一方面也能够给金融消费者以直观展示,降低其购买时的心理预期,从而更好地保护金融消费者的合法权益。
另一方面,在全面净值化时代,银行理财机构对市场的反应更加灵敏,当市场表现不及预期时,为保护投资者权益,机构更偏向于提前中止产品募集。普益标准统计数据显示,2022年理财产品提前终止数量总计超470只,平均每月产品提前终止数量为68只,7月单月产品提前中止数量达年内峰值,为95只。
为尽量避免产品提前终止,分析人士认为,银行理财机构应采取灵活稳健的投资策略,谨慎选择投资标的,合理设置产品业绩比较基准。
“在全面净值化时代,理财机构要留住投资者,需进一步提高自身投研能力,提升专业配置能力和风险管理水平,合理布局产品类型和投资方向,提升业绩表现。”普益标准指出,同时,应当做好投资者适当性匹配和投资者教育工作,引导投资者理解净值型产品收益风险共担的本质。
考验机构投研实力和风控能力
值得留意的是,尽管上半年部分银行理财产品发生“破净”,但整体来看,理财市场兑付情况仍较为乐观。普益标准统计数据显示,仍有近9成的产品到期收益率可以达到银行设定的业绩比较基准线,甚至超4成的产品到期收益率超过了业绩比较基准线(业绩比较基准中枢),实现了超额兑付。
对于投资者而言,也需要理性看待银行理财产品业绩比较基准。
“目前已有28家理财公司开业,理财公司已成为理财业务的发展主体,银行理财逐步公募基金化,进入真净值时代,理财收益近乎完全取决于投资收益。”招商证券报告指出,由于银行理财市值法估值比例大幅提升,净值波动加大,民众理财投资的难度上升。其认为,民众应选择投研实力较强的理财公司发行的理财产品,并尽量拉长投资期限,以减轻理财净值波动对投资收益的影响。
普益标准指出,当市场环境显著变化时,理财产品是否达基或实现超额收益,更彰显理财机构的投研实力和风控能力。投资者应选择投研实力较强的银行理财机构发行的理财产品,降低产品提前终止的可能性、保持理财计划稳定性。
另一方面,应优先选择优秀理财机构旗下主打稳健风格的明星理财产品,此类产品募集规模较大、业绩表现良好、市场反响积极,产品提前终止的可能性较低,同时,投资者应注重考察理财产品的底层资产,在经济下行压力下,优先选择采取价值投资理念的理财产品。
相关阅读
- (2022-09-07)银行理财产品净值波动加大 投资者需理性看待
- (2022-08-30)信用卡超前消费逾期怎么办?信用卡超前消费的影响
- (2022-08-30)工行信用卡年费逾期上征信怎么办?工行信用卡逾期10年了怎么办?
- (2022-08-30)北京信用卡逾期了怎么办?北京信用卡逾期协商还款电话号码
- (2022-08-29)债务逾期找法务能起到的作用是什么?法务解决逾期怎样收费?
- (2022-08-29)债务逾期了怎么办理停息分期?停息分期有手续费吗?
热点推荐
- (2022-09-07)银行理财产品净值波动加大 投资者需理性看待
- (2022-09-07)东软睿驰或分拆上市 东软系资本版图浮出水面
- (2022-09-07)江瀚新材登陆A股 开工不足、毛利率逐年下滑等
- (2022-09-07)大盘震荡中机构做多力度下滑 西藏矿业(000762)被高抛
- (2022-09-07)环球动态:油价止步"五连跌" 加满一箱92#汽油多花7.5元
- (2022-09-07)当前滚动:内蒙古油价调整:8月23日24时起汽、柴油价格每吨分别上调190元和185元
- (2022-09-07)每日观察!天津油价政策:9月6日24时起92号乙醇汽油最高零售价为8.42元/升
- (2022-09-07)崩盘是真的崩盘 虚拟货币暴跌释放了什么信号?
- (2022-09-07)周期股集体爆发 风光储等赛道板块再度活跃
- (2022-09-07)H股渝企半年报 金科服务股东净利同比下降约31.9%
- (2022-09-06)世界快看:农发行云南潘家湾支行助力小微企业发展
- (2022-09-06)【全球聚看点】“真金白银”援企稳岗拼经济
- (2022-09-06)实时:带富的“华老师” 行走的“投影仪”
- (2022-09-06)【环球时快讯】湖北宜城启动国家网络安全宣传周系列活动
- (2022-09-06)每日焦点!青海民政部门开展打击整治养老诈骗专项行动
- (2022-09-06)天药股份:拓宽全球化视野,重点侧重欧美等高端市场
- (2022-09-06)天药股份:药品研发显成效,涉多个治疗领域
- (2022-09-06)【天天新要闻】油价上涨!国内汽、柴油价格每吨分别提高190元和185元
- (2022-09-06)山海行走大秀,特步首开慢直播新形态
- (2022-09-06)CIC国信公链数字经济论坛在京举行 能源碳链等问世
- (2022-09-06)2022年国内抗体上市公司有哪些?全球十大抗体公司有哪些?
- (2022-09-06)2022年rcep概念股有哪些?rcep利好中国哪些城市?
- (2022-09-06)合肥医保卡余额查询方法有哪些?合肥医保卡余额变动怎么查?
- (2022-09-06)【环球时快讯】完善服务 建强队伍 全方位推动中医药事业发展
- (2022-09-06)焦点要闻:视频 | 荞麦花香好“丰”景
- (2022-09-06)最资讯丨福建首个商业化运行的客户侧电化学储能电站投运
- (2022-09-06)天天亮点!筑牢网络安全防线 营造共建共享良好氛围
- (2022-09-06)全球通讯!给新员工“接种”廉洁“疫苗”
- (2022-09-06)当前最新:大宇造船交付KNOT第二艘LNG双燃料穿梭油船
- (2022-09-06)【新要闻】湖南石油8月成品油经营总量创新高
- (2022-09-06)世界焦点!油价或终结“五连跌” 迎下半年首次上调
- (2022-09-06)环球聚焦:外媒:G7鼓动对俄罗斯石油限价 印度表示会考虑
- (2022-09-06)工商银行信用卡可以透支多少额度?工行信用卡透支额度一般多少?
- (2022-09-06)娇子锦绣多少钱一包?蓝色娇子多少钱一包?
- (2022-09-06)2022年垃圾股概念股有哪些?垃圾股有哪些现象?
- (2022-09-06)电视盒子哪个牌子好?电视盒子有什么用?
- (2022-09-06)自行车品牌排行榜前十名 美利达和捷安特哪个好?
- (2022-09-06)全球实时:OPEC+一年多来首次减产!沙特:将采取积极行动管理全球油市
- (2022-09-06)环球观点:中国石化建成百万吨级碳捕集利用与封存项目——实现增产与减排双赢
- (2022-09-06)【焦点热闻】沙特能源大臣:欧佩克+同意减产后将保持积极主动
- (2022-09-06)动态焦点:中石化德州石油分公司进一步规范加油站增值服务
- (2022-09-06)天天消息!欧佩克+正式确认10月开始每天减产10万桶石油的决定
- (2022-09-06)每日快播:美国在叙利亚非法驻军连续两天盗运叙石油
- (2022-09-06)世界视讯!9月6日晚窗口开启,油价预计涨!
- (2022-09-05)当前短讯!绿色河溜入画来
- (2022-09-05)环球视点!举全力稳经济促发展
- (2022-09-05)全球关注:推动党员教育培训走深走实
- (2022-09-05)观天下!“五个精准”力促军民携手谋发展
- (2022-09-05)当前最新:党建共建聚合力 金秋助学献爱心
- (2022-09-05)佳沛助力开学季 赋能少年儿童食品产业高质量发展
- (2022-09-05)天天速讯:馏分燃料油氧化安定性测定法(加速法)
- (2022-09-05)实时焦点:河北省唐山市市场监管局实现成品油经营主体油品质量快检筛查全覆盖
- (2022-09-05)每日热点:美国钻机数量因原油价格回落而下滑
- (2022-09-05)世界热门:国际油价冲高反弹,国内油价明晚或结束“五连降”
- (2022-09-05)【天天速看料】成品油价又要涨?95号汽油或重回“9元时代”?
- (2022-09-05)每日看点!江苏徐州郑集镇中心卫生院位列全国106位
- (2022-09-05)天天热点!站上“新”来的“老同志”
- (2022-09-05)全球热点评!信息公开组合拳助力减税退税政策精准实施
- (2022-09-05)【环球快播报】科技赋能“老产业” 农业展现新魅力
- (2022-09-05)当前消息!法治宣传扮靓县城 同心共建幸福家园
- (2022-09-05)头条焦点:中国石油长庆油田建成国内首个十万吨级开发示范区
- (2022-09-05)今亮点!重要人事调整!吕亮功任中国石化副总经理、党组成员
- (2022-09-05)2022年焦炭上市公司有哪些?焦炭生产上市公司一览
- (2022-09-05)2022年煤气化概念股有哪些?燃气板块的股票有哪些?
- (2022-09-05)2022年跨境电商概念股有哪些?跨境电商b2c概念股有哪些?
- (2022-09-05)2022年比特币概念股有哪些?比特币技术概念股有哪些?
- (2022-09-05)最新战报!豌豆公主7周年大促收官,目标达成率突破115%
- (2022-09-05)股票型重仓医药基金领涨 国寿安保创新医药A收益率1.54%
- (2022-09-05)天天资讯:中国石油国家双创示范基地入选
- (2022-09-05)新资讯:纳米比亚官员:道达尔和壳牌公司勘探到惊人石油储量!可达数十亿桶
- (2022-09-05)当前最新:江汉石油工程钻井一公司两项成果获国家发明专利
- (2022-09-05)国防军工调整或为配置机会 天奥电子拥有完整的时间频率系列产品
- (2022-09-05)食品饮料消费复苏预期乐观 上海梅林成长边界有望不断打开
- (2022-09-05)新能源汽车产业链景气度持续上行 欣天科技(300615)毛利率大幅上升
- (2022-09-05)环球微资讯!大榭海关助力宁波舟山港在“全球十大船加油港”排名中升至第五
- (2022-09-05)每日消息!“五连降”后 油价要涨?
- (2022-09-05)“金九银十” 把握切换节奏 广发证券看好军工国企业绩释放
- (2022-09-05)数字经济新基建有望获得更多投资机会 招商证券宏观环境或现新变化
- (2022-09-05)强化生物产业基础和应用研究等 加快构筑河南竞争新优势
- (2022-09-04)世界最资讯丨“三个坚持”助推政务服务走深走实
- (2022-09-04)热点聚焦:伊犁农商银行发放首笔绿色信贷
- (2022-09-04)世界新消息丨四川仪陇: 破解农业生产“谁来种,怎么种”难题
- (2022-09-04)焦点要闻:广西大化农商银行开展“清在心 廉在行 喜迎二十大”主题演讲比赛
- (2022-09-04)环球微动态丨壮大村集体经济 助力乡村振兴
- (2022-09-03)快消息!金秋助学 情暖人心
- (2022-09-03)环球快看:吉林敦化农商行走进“房交会” 服务居民安家置业
- (2022-09-03)每日信息:大山里的致富经
- (2022-09-03)全球快报:盘活水资源 念好农业灌溉节水经
- (2022-09-03)速递!税务助力“燃”动夜经济
- (2022-09-03)每日信息:发展甲醇经济 推动绿色发展 山西晋中先行一步
- (2022-09-02)《给孩子们的大师讲堂》百集上线 百岁大师杨振宁等讲述他们的“开学季”
- (2022-09-02)10户中国家庭,7户用公牛,公牛轨道插座成明星厨房新宠
- (2022-09-02)每日快报!开展清廉文化建设 营造风清气正的工作环境
- (2022-09-02)全球短讯!干群联络员为房屋征收户排忧解难
- (2022-09-02)环球观点:江苏如皋推进“请进来”招商引资工作
- (2022-09-02)精彩看点:甘肃永登县鲁土司景区开发管理委员会挂牌成立
- (2022-09-02)【环球时快讯】推动“口袋公园”建设 优化城市绿地空间
- (2022-09-02)保障粮食安全 贡献农垦力量 呼伦贝尔农垦集团受邀出席首届国际农业服务贸易大会
- (2022-09-02)微资讯!江西省庐山市市场监管局严厉打击整治非法经营成品油行为
- (2022-09-02)环球即时:探索创新路径 打造非公党建“新名片”